Эксперты: Госпрограмма по рефинансированию ипотеки ухудшит позицию частных банков России
Новые требования госпрограммы по рефинансированию ипотеки за счет выкупа ВЭБом ипотечных ценных бумаг ухудшат позицию российских негосударственных банков, передает ИА Интерфакс со ссылкой на сообщение рейтингового агентства Moody’s.
Напомним, 250 млрд. рублей, предоставляемых в рамках госпрограммы по рефинансированию ипотеки, планируется использовать для приобретения ипотечных ценных бумаг банков, обеспеченных только новыми ипотечными кредитами. Эти средства предполагается использовать для рефинансирования ипотечных кредитов, выданных на приобретение жилья на первичном рынке.
По мнению Moody’s, эти меры вычеркивают большинство ипотечных портфелей из программы. Доля ипотечных кредитов на приобретение квартир в новостройках составляет менее 20% от общего ипотечного портфеля российских банков, который на конец 2009 г. насчитывал 1 трлн. рублей. Также эти требования негативно сказываются на российских ипотечных кредиторах, хотя и позитивно отражаются на строительном секторе, т.к. позволяют завершить многие «замороженные» стройки.
Госбанки (ВТБ 24, Газпромбанк, Сбербанк) менее подвержены изменениям на рынке ипотечного кредитования, чем банки с иностранным участием и частные банки. В силу своей близости с государством, они продолжают рефинансировать ипотечные портфели с помощью ВЭБа. В декабре 2009 г. ВТБ сообщил, что Агентство АИЖК и ВЭБ выкупили более 50% выпуска ипотечных ценных бумаг банка на 15 млрд. рублей, и что в 2010 г. планирует выпустить ипотечные ценные бумаги на 30 млрд. рублей.
Позиция банков с иностранным капиталом и частных банков, вовлеченных в ипотечный рынок, ухудшится в результате рефинансирования ипотеки за счет выкупа ВЭБом ипотечных ценных бумаг. Такие банки из-за несоответствия требованиям этой программы будут лишены возможности рефинансировать большую часть ипотечного портфеля.
Для многих банков с иностранным участием этот ограниченный доступ к ресурсам ВЭБа будет компенсирован доступом к долгосрочным ресурсам акционеров. При этом финансовое положение частных банков, имеющих большие ипотечные портфели, финансируемые за счет изменчивых краткосрочных депозитов, будет продолжать испытывать давление из-за низкой процентной маржи, сгенерированной ипотекой, и увеличивающимся уровнем неплатежей.
ВЭБу, как государственной управляющей компании, было позволено инвестировать средства пенсионного фонда в ипотечные облигации как бумаги с высоким кредитным качеством. В то же время, банковские облигации, обеспеченные ипотекой исключительно для приобретения жилья на первичном рынке, не обязательно соответствуют требованию низкого риска.
ГК «Пионер» завершила строительство жилого комплекса бизнес-класса в Калининском районе Петербурга. «Дом на Арсенальной», возведенный в стиле «сталинского ампира» по проекту финского архитектурного бюро, расположен во внутреннем дворе квартала, ограниченного Арсенальной наб., ул. Комсомола, пл.Ленина и ул. Михайлова. Объем собственных инвестиций группы в проект составил 20 млн. долларов.
Это один из первых петербургских объектов, построенных по схеме проектного финансирования. «Мы начали сотрудничество со Сбербанком по этой схеме, когда реализация проекта находилась в активной стадии, в 2007 г.», - рассказал руководитель петербургского направления Группы Юрий Грудин. По его словам, доля привлеченного финансирования составила примерно половину от общего объема вложений в проект, т.е. также порядка 20 млн. долларов.
Общая площадь 7-этажного здания с мансардой и заглубленным подземным паркингом составляет 10785 кв. м, в том числе жилая – 5677 кв. м, нежилые помещения – 3960 кв. м. В доме 63 квартиры (1-, 2-, 3- и 4-комнатных) свободной планировки площадью от 45 до 160 кв. м. Разрешение на ввод в эксплуатацию получено в конце 2009 г.
Большинство продаж, как отметил директор ООО «Пионер» Александр Погодин, состоялось на завершающей стадии строительства. Несмотря на то, что в доме еще остаются свободные квартиры, руководство компании уверено: спрос на недвижимость высокого потребительского качества сохраняется.
«Мы скорректировали цены во время кризиса», - сообщил А.Погодин. По его словам, минимальная цена 1 кв. м в доме составила 85-90 тысяч рублей, а максимальная приблизилась к докризисной нижней планке на жилье бизнес-класса – 140 тысяч рублей.
Руководитель проекта «Дом на Арсенальной» Андрей Алексеев отметил: «На этом объекте мы в полной мере познакомились со всеми особенности слабых петербургских грунтов и плавунов». Согласно нормативам, размещение паркинга невозможно непосредственно под детским садом, который занимает весь первый этаж дома, поэтому его пришлось заглубить на 9 м, что на 3 м ниже уровня дна Невы. «Но в целом, во многом благодаря опыту нашего генподрядчика – ЗАО «Евромонолит» - нам удалось успешно справиться с этой задачей», заявил он.
«Дом на Арсенальной» - самая сложная в плане геотехники работа, из тех, что вела наша компания в 2009 г., - сказал представитель «Евромонолита» Юрий Гуменчук. По его словам, в ходе работы на уровне котлована использовалась технология Jet-Grounded. «Мы сумели не «посадить» соседние дома, что в последнее время в ходе подземного строительства случается нередко», - добавил А.Алексеев. Он также сообщил, что работы по мониторингу за состоянием фундамента строящегося и прилегающих домов были поручены компании «Геореконструкция», и показания «маячков» снимаются до сих пор. Дополнительную финансовую нагрузку на проект наложило инвестиционное обязательство по созданию детского сада, рассчитанного на 80 мест. Общая площадь помещений ДОУ составила 1148 кв. м. В нем также как во всем доме установлены современные инженерные системы, в игровых комнатах – полы с подогревом. «Комитет по строительству в настоящий момент уточняет стоимость 1 кв. м, по которой будут выкупаться помещения ДОУ. Однако, как правило, это цена, не превышающая себестоимости строительно-монтажных работ», - говорит Ю.Грудин.