В центре внимания – проблемные недвижимые активы
В Москве прошло закрытое совещание по управлению недвижимыми активами с участием лидеров рынка: крупнейших банков – владельцев активов, юридических и оценочных фирм, девелоперов и управляющих компаний. Организатором мероприятия выступила Гильдия управляющих и девелоперов, сообщает пресс-служба ГУД.
Залоговые активы, до последнего времени надежно обеспечивавшие строительные и девелоперские проекты, сегодня стали проблемными – и для девелоперов, и для банков.
Проблемы, которые решает девелопер, связаны, прежде всего, с правильной оценкой залогового актива. На сегодняшний день реструктуризация является оптимальным и чуть ли не единственным вариантом выхода, поскольку продажа актива на рынке, в случае, если банк отказывается реструктурировать задолженность, обречена на провал.
«Девелоперы не имеют средств на завершение проекта и пытаются договориться с банками о реструктурировании задолженности или отсрочках платежей. Если качество заемщика и условия реструктуризации приемлемы для банка, он идет на соглашение. Но чаще встречается ситуация, когда актив переходит в руки банка и становится проблемным – в силу того, что из-за сложившихся рыночных условий его цена стала ниже залоговой стоимости. Продажа такого актива сегодня либо невыгодна банку, либо вообще невозможна», - говорит Вера Сецкая, президент компании GVA Sawyer.
Задачи у банка другие. Основная цель – возврат денежных средств, в том числе и через предоставление дисконта в отношении реализации предмета залога. «Вопрос продажи недвижимых активов – это вопрос мотивации участников рынка, - говорит Александр Ольховский, вице-президент ВТБ, вице-президент ГУД. – Для банков оптимальным вариантом становится ситуация, когда продаваемые объекты могут покрыть сумму задолженности по кредиту и проценты по нему. Определение наиболее эффективного использования залогового актива для банка вторично, поскольку владение залоговым активом существенно снижает ликвидность финансовой организации, ухудшая балансовые показатели и требуя формирования дополнительных резервов. В случае восстановления ликвидности на финансовых рынках банкам целесообразно иметь подразделение, осуществляющее анализ залоговых активов на предмет удержания, развития или продажи. Для девелоперов такого вопроса не существует. Для них продажа активов – вопрос жизни и смерти».
Помимо продажи у банка есть возможность управлять полученным активом. Однако управление в области недвижимости не является профильной деятельностью банка. Стратегии банков по работе с залоговыми активами могут быть достаточно разноплановыми. Часть этих решения впрямую связаны с отсутствием технических групп, опыта работы с залоговыми активами. Однако, учитывая возможность массового характера невозврата кредитов и поступления залоговых активов, банки сейчас создают собственные управляющие компании, приглашая в штат квалифицированных и опытных специалистов с рынка недвижимости. Но формирование полноценных девелоперских компаний, либо компаний, управляющих экспозицией объектов, требует временного промежутка для организации внутренних процессов, поэтому эффективность таких компаний не очевидна.
Президент Becar Realty Group Александр Шарапов подтверждает, что, в первую очередь, проблемы связаны с отсутствие у банков профессиональной команды, которая может управлять и развивать такой актив, предлагая, впрочем альтернативное решение: «Недвижимые активы требуют дальнейшего финансирования и развития. Необходимо привлекать на аутсорсинг профессиональных управляющих. Некоторые банки создают собственные команды по управлению активами, но этот процесс не быстрый и довольно затратный», - говорит Александр Шарапов.
В рамках совещания участники обсудили также вопрос необходимости участия государства в решении подобных «споров».
«Если говорить о рынке коммерческой недвижимости, участие государства нецелесообразно, - комментирует А.Ольховский, - В сегменте жилищного строительства такое вмешательство является необходимым, когда речь идет о социальной значимости объекта, либо о социальной напряженности. Мне представляется, что участие государства должно быть заметным не на уровне позиции по отношению к отдельным объектам, а в системной организации функционирования рынка. И эти системные меры должны учитывать мультипликационные возможности используемых государством денежных средств». Примером такого участия могут стать дотации по ипотечной ставке, которые позволят эффективно увеличить спрос на объекты жилищного строительства.
«Лучшая помощь государства – меры по стимулированию экономики с целью ее восстановления и повышения спроса, который постепенно приведет и к стабилизации на рынке недвижимости, - продолжает Дмитрий Чубик, директор по привлечению проектов, Aberdeen Property Investors St. Petersburg. - При этом есть частные проблемы: решение вопроса с уплатой НДС при продаже залогового имущества».
Юрий Пугач, старший юрист Hannes Snellman, считает, что основная проблема сейчас состоит в том, что банки по ряду причин не заинтересованы в активном сотрудничестве с девелоперами по вопросам работы с залоговыми активами. «Банки заинтересованы в скорейшей реализации актива с целью получения денежных средств и погашения ранее выданного кредита. При реализации данной задачи банки не видят необходимости привлечения сторонних специалистов, кроме оценщиков и аукционистов. Активная позиция ГУД в пропаганде профессиональных услуг ее участников и преимущества работы с профессионалами рынка недвижимости, в т.ч. и среди банковского сообщества, может указать пути устранения такого непонимания», - считает эксперт.
На совещании также был рассмотрен целый ряд вопросов – ценообразования актива, оптимизации затрат на управление и эксплуатации, варианты рефинансирования проектов, пути возврата денежных средств.
Участники встречи пришли к выводу, что единого «рецепта» для всех ситуаций, связанных с непрофильными активами, нет – проблемы крайне индивидуальны и сложны. Банки совместно с консультантами и управляющими компаниями будут работать с каждым случаем в отдельности. «Безусловно, простых путей решения проблемы не существует, - говорит Д.Чубик. – Нами предложено рассмотреть варианты реструктуризации, при которых банк, с одной стороны, не получал бы проблему на своем балансе, а с другой, минимизировал возможные риски по потере залогов. То, из-за чего в основном предметы залогов, видимо, и забираются».
Интенсивность работ по восстановлению Воскресенского Ново-Иерусалимского монастыря свидетельствуют о том, что монастырь будет восстановлен в запланированные сроки - к концу 2016 г., заявил президент России Дмитрий Медведев на заседании Попечительского совета благотворительного фонда по восстановлению монастыря.
«Фонд развернул работу, готовится полноценная концепция, собираются средства для восстановления. Все это дает основание полагать, что большая задача по восстановлению будет исполнена», - сказал он. По словам Д.Медведева, работа «носит беспрецедентный характер», это связано с тем, что место монастыря в истории нашей страны, в истории Православия – уникально. Он отметил, что поэтому была выбрана такая форма деятельности фонда, когда его сопредседателями стали патриарх и президент. «Объем работ, который предстоит сделать – колоссален», - подчеркнул Д.Медведев.
«Удивительно, как быстро наши предки построили этот монастырь, ведь и технологии были другие, но уж если они смогли это сделать, то наша задача постараться восстановить монастырь во всем его благолепии, красоте в достойные сроки», - отметил он, подчеркнув, что будут соблюдаться все архитектурные правила. «Мы не должны потерять набранные темпы работы и я уверен, что так и будет», - добавил президент.
Он также напомнил, что предстоит решить ряд задач, в частности, строительство здания для музея и его переезд. «Мы исходим из того, переезд осуществится к 2012 г.», - сказал он.
«Мы занимаемся очень важной работой, восстанавливаем исторические, особые для России места и восстановление вне всякого сомнения, объединяет нас и делает нас единым народом, который отвечает за свою страну», - подчеркнул Д.Медведев. По его словам, в числе жертвователей на восстановление монастыря огромное количество не только юридических лиц и компаний, но и обычных людей. «Это имеет особую ценность и особый смысл», - сказал президент.
Благотворительный фонд по восстановлению Ново-Иерусалимского монастыря привлек свыше 450 млн. рублей и 0,5 млн. долларов на восстановление святыни, сообщил первый вице-премьер, председатель правления Благотворительного фонда Виктор Зубков. Он напомнил, что в 2009 г. фонду были перечислены также бюджетные средства в объеме 1 млрд. рублей. «Аналогичные объемы запланированы в бюджете на 2010-2011 гг., - сообщил В.Зубков. - Несмотря на сложные экономические условия, простые граждане, госслужащие, представители бизнес-сообщества также живо откликнулись на инициативу возрождения монастыря».
По его словам, благотворительные средства направляются на противоаварийные и предпроектные работы. «Результаты первого года деятельности Фонда свидетельствуют о том, что мы лишь в начале пути», - сказал первый вице-премьер.
I этап восстановления монастыря предполагает проведение противоаварийных работ и комплексных научных исследований, решение имущественных вопросов, разработку концепции воссоздания монастыря. II этап – проведение реставрации и работ по восстановлению утраченных объектов, III этап – оказание помощи монастырю в создании паломнического, информационного и образовательного центра.
В.Зубков напомнил, что в августе была выбрана компания-застройщик, задача которой - провести конкурсы по отбору генерального проектировщика и генподрядчика. По его словам, одновременно Фондом были проведены противоаварийные и предпроектные инженерные и научно-исследовательские работы, утверждены структура концепции восстановления монастыря и техническое задание.
«Таким образом, мы стремимся к завершению всех работ к концу 2016 г.», - сказал В.Зубков, напомнив, что, как и предполагалось, восстановление монастыря займет 7 лет. Он также подчеркнул, что при работе над восстановлением монастыря применяется базовый принцип «Не навреди», учитывается переплетение нескольких культурных слоев, пересечение архитектурных стилей и технических решений, относящихся к различным периодам жизни памятника.
В заседании Попечительского совета приняли участие также патриарх Московский и всея Руси Кирилл, вице-премьер Алексей Кудрин, министр культуры Александр Авдеев, глава Минэкономразвития Эльвира Набиуллина, министр связи и массовых коммуникаций Игорь Щеголев, а также главы Ростехнологий, банка ВТБ, «Газпрома» и ОАО «РЖД», передает ИА Интерфакс.