Будущее «кредитного ренессанса»
По оценке аналитиков, даже в случае плавного снижения ключевой ставки в конце этого года разворота тренда от сберегательной к потребительской модели в розничном сегменте можно ждать не ранее второго полугодия 2026 года.
При этом новый рынок будет отличаться от реалий последних лет: с большим вниманием к долговой нагрузке заемщиков и более высокими требованиями к первому взносу.
В случае перехода ЦБ к смягчению политики во втором полугодии этого года, «кредитного ренессанса», по оценке ВТБ, стоит ожидать не ранее второй половины 2026 года. При этом розничный кредитный рынок будет во многом обновленным. Банки будут внимательнее оценивать долговую нагрузку потенциальных заемщиков, низкий первоначальный взнос станет «экзотикой». На рынке автокредитования будут одобряться меньшие суммы по сравнению с предыдущими годами, что мотивирует заемщиков вносить больше собственных средств при оформлении сделок.
«Даже при смягчении монетарной политики возврат к исторически низким ставкам начала 2020-х и доступному кредитованию для широкого круга заемщиков в ближайшие несколько лет маловероятен. Рынку потребуется время на восстановление, а учитывая опыт рекордно долгого периода высокой ключевой ставки, в будущем банки будут более взвешенно подходить к выдаче “дешевых” кредитов на большой срок», - сказал заместитель президента-председателя правления ВТБ Георгий Горшков.
В 2025 году рынок розничного кредитования сократится выше ожиданий. Сейчас ВТБ прогнозирует снижение рынка по итогам года примерно на 30%* - до 8,8 трлн рублей (январский прогноз – 9,1 трлн). Основной объем придется на ипотеку, выдачи составят около 3,8 трлн рублей вместо ожидаемых ранее 3,3 трлн. Сокращение продаж жилищных кредитов по сравнению с 2024 годом составит примерно 20%. Более позитивно оценить сегмент позволило произошедшее снижение стоимости фондирования, смягчение регуляторики ЦБ с марта и увеличение размера субсидии по госпрограммам с февраля. При этом итоговые результаты ипотечных продаж будут во многом зависеть от решений по программам с господдержкой.
*прогноз ВТБ на основе данных ЦБ РФ и Frank RG, без учета POS-кредитования.
Чаще всего к услугам имущественного страхования в России прибегают компании из сфер строительства, торговли и услуг. Самым распространенным страховым событием остаются аварии систем водоснабжения и последствия тушения пожаров. Об этом говорят результаты совместного исследования ВТБ и «Росгосстраха».
Наиболее активно страхованием имущества интересуются компании строительного и девелоперского сектора, на которые приходится треть продаж, предприятия торговли и сферы услуг. Наименьшую активность проявляют предприниматели, занятые в сфере аренды, лизинга и в фармацевтической отрасли.
«В настоящее время заметен рост интереса к страхованию имущества со стороны малого и среднего бизнеса. Предприниматели все больше осознают, что это не просто защита от убытков, но и важный элемент устойчивого развития, позволяющий сосредоточиться на бизнес-задачах и не отвлекаться на форс-мажоры», − говорит Спартак Солонин, руководитель департамента корпоративного цифрового бизнеса – старший вице-президент ВТБ.
По данным «Росгосстрах», наибольшую долю в числе страховых случаев у предприятий среднего и малого бизнеса занимают заливы – аварии систем водоснабжения и последствия тушения пожаров (42% обращений за 2024 год). Значимыми факторами риска также стали пожары (15%) и природные явления (20%), такие как сильный ветер, град и паводки. На противоправные действия и бой стекол приходится 15% страховых случаев.
«Распределение рисков характерно для большинства регионов России, за исключением территорий, пострадавших от крупных чрезвычайных ситуаций, таких как паводки в Оренбурге весной 2024 года. Наиболее подвержены рискам рынки, склады и производственные комплексы на территориях бывших промзон − около 60% страховых случаев», − отмечает Юлия Серова, начальник управления выплат по страхованию имущества и ответственности СК «Росгосстрах».
В 2024 году «Росгосстрах» выплатил по страхованию имущества предприятиям в сегменте малого и среднего бизнеса порядка 60 миллионов рублей. Самая крупная выплата за прошлый год составила 12,2 миллиона рублей.
48% россиян мечтают о квартире в элитном ЖК, 28% опрошенных подойдет недвижимость в качественной новостройке, а каждый десятый хотел бы жить в историческом здании. Монолитные и кирпичные дома предпочитают две трети опрошенных, в то время как панельные и блочные – только треть. Об этом говорят данные совместного исследования СК «Росгосстрах» и Циана*.
Для комфортного проживания 45% респондентов нужен метраж 70-100 кв. м, а каждому пятому будет достаточно 50-70 кв. м. Самыми востребованными у россиян стали «двушки» (35%) и «трешки» (28%), а на третьем месте расположились однокомнатные квартиры (19%). Чаще всего респонденты выбирают жилье на 2-5 этажах (47%), а жить предпочитают в домах средней этажности (26%). При этом «высотки» от 26 этажей пользуются меньшим спросом (5%).
Кроме этого, одной из характеристик идеальной квартиры стал приятный вид из окна: среди предпочтений россиян – горы (28%), парки (26%) или водоемы (21%).
Хорошая звукоизоляция важна для трети респондентов. Просторная кухня необходима 23% опрошенных, а панорамные окна – 22%. Каждый пятый считает наличие высоких потолков важным атрибутом жилья мечты.
Треть респондентов предпочли бы жить в тихом спальном районе, еще четверть – за чертой большого города. В центре мегаполиса хотели бы обосноваться только 19% россиян. При этом в топ городов, в которых опрошенные желали бы приобрести квартиру, попали Москва (19%), Сочи (15%), Санкт-Петербург (11%) и Калининград (10%).
Помимо самого жилья, россияне обращают внимание и на окружающее пространство. К идеальной квартире должны «прилагаться» хорошие соседи (33%), развитая инфраструктура (31%) и низкий уровень шума (27%). Также респондентам важно, чтобы в их районе были парки (23%) и благоприятная экологическая обстановка (21%).
На покупку такой недвижимости каждый пятый опрошенный готов потратить 5-10 млн рублей, столько же заплатили бы 3-5 млн рублей, а еще 14% отдали бы 10-15 млн рублей за квартиру мечты. Для сравнения – средняя стоимость квартиры на вторичном рынке в городах-миллионниках составляет около 8 млн рублей, однако в популярных локациях цены заметно выше: в Москве – 20 млн рублей, в Санкт-Петербурге – 12,5 млн рублей, в Сочи – 16,5 млн рублей, в Калининграде – 8,5 млн рублей.
«Даже если человек живет не в квартире мечты, он все равно стремится к тому, чтобы его жилье было комфортным и уютным, вкладывая в него силы и средства. Но даже квартира мечты не застрахована от таких неприятностей, как пожар или залив — а на протечки приходится порядка 90% страховых случаев в многоэтажных домах. Пострадать могут и соседи снизу, — говорит директор по развитию и андеррайтингу страхования имущества физических лиц «Росгосстраха» Екатерина Зенченко. — Чтобы избежать крупных расходов в такой ситуации, достаточно приобрести страховой полис. Причем застраховать можно как все имущество, так и наиболее ценные вещи в отдельности — как, например, раритетный комод или секретер. Но что мы всегда советуем своим клиентам в многоэтажных домах, так это страховать гражданскую ответственность. Со страховкой на руках можно жить спокойно, зная, что не придется суетиться в поисках денег на ликвидацию последствий подтоплений — существенной материальной поддержкой станет страховая выплата».
«Желания потенциальных покупателей не всегда соответствуют их реальным возможностям. Почти половина россиян хотели бы жить в ЖК премиального сегмента, но лишь единицы могут позволить себе такое приобретение, а бюджет, который планируют потратить на покупку недвижимости в 2-4 раза ниже реальной стоимости жилья в популярных городах», — комментирует эксперт Циан.Аналитики Елена Бобровская.
--------------------------------------
*Репрезентативный опрос проведен в марте 2025 года среди 2546 граждан старше 18 лет во всех федеральных округах РФ. Данные Циан включают обработанную статистику по поведению пользователей сервиса на форме поиска в марте 2024-марте 2025